從首位實盤用戶到系統化交易：Michael的AlgoCloud煉金術
在這場訪談中，我們邀請到了資深交易者Michael。他來自波蘭，擁有豐富的軟體業商務背景，雖非程式開發者，卻對科技與自動化充滿熱情。他不僅是StrategyQuant的長期用戶，更是AlgoCloud平台全球第一位投入真實資金的用戶，並在平台初期協助解決了大量問題。
Michael的交易方法精確、系統化，他將在本訪談中分享他從2017年開啟交易之旅，到如何利用AlgoCloud建立穩定、可擴展的股票算法交易系統，其核心理念和實戰經驗，對於任何有志於算法交易的投資者都極具啟發性。
從商業到交易：追求時間與財務自由的自動化之路
Michael的交易之旅始於2017年，當時他意識到：「我為錢辛苦工作，卻沒有讓錢為我工作。」這驅使他投入市場。在嘗試了外匯、期貨、日內交易等多種方法後，他發現日內交易的高壓環境不適合自己，並從一開始就傾向於系統化、自動化的交易方式，因為他追求的不僅是財務自由，更是時間自由。
他表示，像StrategyQuant和AlgoCloud這樣的無程式碼 (no-code) 解決方案，讓他這樣的非程式開發者也能實現複雜的交易理念，從而獲得更多自由。
策略心法與靈感來源：如何建立你的交易軍火庫
對於「什麼策略有效？」這個問題，Michael建議新手可以從勝率較高的反轉策略 (reversal strategies) 開始，但他個人同樣熱愛動能策略 (momentum strategies) 和突破策略 (breakout strategies)。他獲取策略靈感的來源十分多元：
策略靈感來源
- 閱讀與轉化： 閱讀經典交易書籍或學術白皮書，理解其中的策略邏輯，再利用StrategyQuant等工具將其「無程式碼」實現。
- 市場觀察： 作為交易者，敏銳地觀察市場圖表中的特殊行為，並將這些觀察轉化為幾行簡單的邏輯進行回測，驗證其是否構成優勢 (
edge)。 - 數據挖掘： 透過數據研究發現規律，例如季節性交易 (
seasonality pattern) 就是基於此。 - AI輔助研究： 他非常推薦使用AI（如ChatGPT）進行策略發想和討論，並認為這是發現市場獨特模式的未來趨勢。
理解你的策略： Michael強調，無論策略來源為何，最終都必須深刻理解它。「策略就像我的員工，我需要了解他們。我可以雇用他們，也可以在他們表現不佳時解雇他們。」他建議花時間研究策略的每個組成部分，將其視覺化，確保你完全明白它在何時、為何進行交易。
投資組合的藝術：從關聯性到市場曝險的深度思考
Michael認為，投資組合才是最終的關鍵。他的目標是建立一個包含10到20個穩健策略的投資組合，這些策略不僅僅是低相關性，更需要從多個維度進行考量：
投資組合構建核心
- 多樣化的驅動因素： 確保組合中的策略在不同的市場機制 (
market regimes) 下都能運作。他會嚴格測試每個策略在牛市、熊市，以及高、中、低波動環境下的表現。 - 相關性分析： 他會使用「按虧損計算的月度相關性 (
monthly correlation by loss)」 作為衡量指標之一，尋找負相關或低相關的策略。 - 市場曝險 (
Exposure) 管理： 這是他非常強調的一點。理解每個策略的確切曝險程度，可以讓你更有效地將大量低頻率、低資金佔用的策略組合在一起，從而提高整體複合年回報率。
實用工具：
Michael為此開發了PowerBI分析工具，用於衡量投資組合與單一策略的歷史曝險，並在他的網站上免費分享給AlgoCloud用戶。
為何選擇AlgoCloud：一個實戰用戶的深度剖析
Michael從眾多工具中選擇並深度投入AlgoCloud，原因如下：
AlgoCloud 的核心優勢
- 平台穩定性： 相比之下，AlgoCloud極其穩定，他現在可以好幾天甚至幾週不看平台，系統依然穩健運行。
- 專為投資組合設計： AlgoCloud的核心是交易和回測一整個股票池，而非單一商品。他認為這種基於整個市場的策略，其穩健性遠超單一商品的策略。
- 股票市場的優勢： 在數千支股票中更容易找到優勢，且擁有高質量的歷史數據。
- 獨特的內建優勢： AlgoCloud內建了「K棒開盤價交易」和「K棒收盤價交易」等進階功能。
- 高效的工作流程： 從策略部署到監控，整個過程極其迅速且透明。
給所有算法交易者的實用建議與終極心法
給交易者的核心建議：
- 給自己時間： 這是Michael在訪談中反覆強調的核心建議。交易並不容易，但現在的工具讓它變得前所未有的簡單。花時間去探索、提問、學習，不要急於求成。
- 學習應對過度擬合 (
Overfitting)： 這是算法交易者必須掌握的課題。了解如何管理過度擬合，如何找到策略參數的穩定區間，是進入實盤前的必修課。 - 善用學習資源： 他再次推薦了Ali Casey關於StrategyQuant的教學影片，並鼓勵大家訪問他的網站 AlgoHub.com，上面有他分享的策略、研究文章及免費工具。
熊市是最好的播種時機： Michael最後提出一個鼓舞人心的觀點——熊市是開始算法交易冒險的最佳時機。因為在市場大幅回檔後，往往會迎來動能策略大放異-彩的絕佳時機。現在花時間準備好你的策略庫，當市場反轉時，你將準備就緒。
本文原始訪談來自StrategyQuant官方頻道，並透過 Gemini 整理重點。
